凱雷1.75億美元收購11.3%卜蜂國際股權

浪花一朵

泰國最大的綜合農業企業正大集團（Charoen Pokphand Group）和全球性另類資產管理公司凱雷投資集團今日宣布，凱雷亞洲基金III以1.75億美元有條件收購正大集團所擁有的卜蜂國際有限公司（卜蜂國際）（HKSE：0043）的可轉換股，同時凱雷亞洲基金還獲得股票期權。凱雷亞洲基金III是規模為25.5億美元的泛亞洲投資基金。卜蜂國際是中國最大的禽畜及水產飼料生產商之一，正大集團是卜蜂國際最大的股東。此項投資須待若干條件滿足，計劃在2010年7月22日前完成。
    凱雷亞洲基金III同意購買約22.71億股可轉換股，作價為每股0.6港元；在特定情況下，凱雷還可以獲得額外的可轉換股，總價為1.75億美元。此外，正大集團將向凱雷授予3.24億份股票期權，每份股票期權可按每股0.6港元的價格購買1股卜蜂國際的可轉換股。交易完成后，在凱雷不行使期權或獲得額外股票的情況下，按完全攤薄基準計算，凱雷將擁有卜蜂國際約11.3%的股權。
正大集團計劃使用這次交易的部分所得款項，支付集團與卜蜂國際間的內部債務。正大集團所欠卜蜂國際的總債務約2.88億美元，集團計劃在2010年年底前提早償還1.5億美元。
        正大集團及卜蜂國際董事長謝國民先生表示：“中國消費者對高質量食品的需求與日俱增，對食品安全的關注更加嚴格，這使得飼料產業迎來了蓬勃發展的時期。我們相信，卜蜂國際在中國的飼料市場具有獨特的優勢，能夠在充分抓住商業機遇的同時，滿足人們生活水平不斷提高的需求。我們非常歡迎凱雷成為卜蜂國際的股權持有人之一。凱雷在管理食品產業價值鏈方面有著豐富的經驗，這將有助于卜蜂國際開發和生產品質卓越的產品，成為中國禽畜飼料行業領先的供應商。”
         凱雷集團高級董事施維德先生表示：“我們很榮幸能夠和謝國民董事長和正大集團合作，繼續將卜蜂國際的成功發揚光大。凱雷認識到中國農業市場存在巨大的增長潛力，并深信隨著中國中產階層的迅速壯大，市場對高質量食品的需求日趨殷切，對食品安全及飲食問題的意識也在不斷加強，這些將進一步促進行業未來的發展。受人口特征及政府政策的影響，中國飼料業的發展將會日趨穩定，這將有利于像卜蜂國際這樣具有責任感和豐富經驗的領先生產商。通過加入卜蜂國際董事會，我們希望能為公司的發展貢獻我們的行業知識和經驗。”
        中國肉類食品的消費處于穩定上升的階段，對禽畜飼料的需求也與之俱增。與大多數發達國家相比，中國人均動物蛋白的消費量仍然處于偏低水平。預計中國肉類食品的消費量將會隨著可支配收入的增長而上升，動物及水產飼料產品的市場需求也將不斷增加。同時，中國政府正大力提高食品安全標準，實行更為嚴格的食品許可標準和質量監控體系，并從飼料環節開始著手，提高對整個食品生產鏈的監管，由此，中國的飼料業正處于一個整合時期。
        正大集團的財務顧問由瑞銀集團擔任。（轉自騰訊財經訊）