我國魚粉消費結構和未來進口趨勢

jeremy

2011年國內魚粉市場不確定因素相對偏多，高價風險也繼續增加。在國內魚粉高價體系下，飼料企業需保持清醒的頭腦，采取少量多批的采購策略，以保證安全庫存水平為前提，關注信息動向，靈活調整采購與銷售計劃□文/奇美興貿易 莊水泉
1 魚粉的資源和消費
    1.1　魚粉資源分布
    世界魚粉資源以北大冰洋（紐芬蘭漁場）和北大西洋漁場（北海漁場）為主，其次是秘魯和智利漁場，主要供應動物食用。其他漁場包括俄羅斯、日本、芬蘭、挪威、冰島等地。以上漁場都是將來魚粉的重要供應來源，決定了將來魚粉的數量、質量和成本。
    1.2  魚粉資源分布及可持續性
    全球魚粉產量
    魚粉是提供動物蛋白飼料的原料，從圖一可以看出世界魚粉產量從2000年-2009年總體是保持穩定：其中2000年-2005年產量有起伏；為了保護漁業資源，從2006年開始，秘魯施行捕撈配額制，使接下來的魚粉產量趨于穩定。這也表示將來除了厄爾尼諾、拉尼娜等反常天氣影響外，世界魚粉產量都將保持相對穩定。（圖一）

    各國魚粉生產狀況
    世界魚粉的主要生產國家，主要出口國家，例如秘魯、智利、美國和厄瓜多爾等。其他國家包括泰國、中國、日本、丹麥、挪威、冰島等主要提供自己國家使用較多，因此出口量較少。雖然我國魚粉總產量占世界第五，但遠不能滿足國內龐大的消費需求。（圖二）

    另外，從世界魚粉生產國所占總產量的表格可以看出，五大魚粉主要生產國在世界總產量中占到約65%比例。其中，秘魯和智利兩個國家近年來的魚粉產量基本占到世界總產量的40%以上，而且波動幅度不大。另外泰國、美國、中國的生產量占世界產量約20％。（表一）

    然而，秘魯和智利是我們最關注的世界魚粉生產大國，從這兩個國家的捕魚情況進行分析，總體來說都比較穩定。2005年之后，秘魯不再采用只限時不限量的奧林匹克式捕撈制度，而采取限時限額的捕撈配額制度，之后的年捕撈量即便略微減少，但更加穩定了。而近年來智利的捕撈量一直趨穩，小幅波動的年份主要是受到天氣狀況和漁業資源變動的影響。同時，通過線性回歸可以看出近10年來秘魯和智利魚粉產量也趨于穩定，說明當地漁業資源得到了比較合理的利用和保護，因此未來的魚粉資源供應將保持相對平穩，同時反映出海洋漁業資源是可持續性的。（圖三）

    1.3飼料品種對魚粉的需求在改變
    在資源穩定的前提下，供求與價格相互影響。目前，在中國飼料產量逐年增加的條件下，魚粉的需求和價格也在改變。
    全球魚粉消費的改變
    從全球歷史變化中，可以看出：60年代，豬料和禽料分別占到魚粉消費結構的前兩位，當時水產養殖業還沒有興起，所以占有的比例很小；80年代，豬料和禽料雖然仍是魚粉消費的主體，但魚粉用量在逐步減少，而用于水產的魚粉數量逐漸上升；到了2008年，水產料和豬料成為了魚粉消費的前兩位。這表示水產飼料與豬料在未來將決定魚粉的消費量。（圖四）

    水產飼料與豬料決定魚粉消耗量
    另一方面，中國飼料總產量從2002年—2009年呈現出向上爬升的斜坡態勢。同時，水產飼料和豬飼料產量的逐年增長，進而帶動了魚粉需求。這表示影響中國魚粉消耗量的趨勢與世界的趨勢相同。（圖五）

    價格影響魚粉使用
    根據經驗所得，價格在8000元以下的魚粉，大部分的飼料品種都能接受；當魚粉價格上升到8000-10000元/噸時，適用的飼料品種逐漸減少，只有皮毛動物、特種水產，以及濃縮飼料。當魚粉價格高于10000元/噸時，適用的范圍就進一步縮減到特種水產和乳豬飼料了。雖然價格高昂，但是剛性需求的存在使得養殖戶不得不使用魚粉。（圖六）

2 未來進口趨勢
    2.1 原物料的通脹時代來臨
    能量原料主要從玉米、小麥的價格來分析。從近三年來看玉米、小麥價格一直成長，它的成長速度是非常驚人的，說明飼料成本在上升。（圖七）

    植物蛋白飼料-豆粕，從進口成本和原料成本來看，它具有階段性往上升的趨勢，從2000-2004價格最低（平均約1500-2000元），2004-2007價格又是一個穩定趨勢（平均約2300-2800元），2008-2010年趨勢又在另一個定位（3000-4000元），將來豆粕無法回到1500元的年代，也不可能回到2500元的年代，未來豆粕價格將是3000以上的了。（圖八）

    魚粉價格，從4000元/噸一直到12000元/噸，這是三倍的成本。這代表了魚粉需求強勁，因為魚粉是珍貴的資源，它比植物蛋白原料更有價值。魚粉將來依然是非常好的動物性蛋白原料。（圖九）

    由此可見，以上原物料的價格上漲將影響飼料成本的上升，為了維持飼料的品質，將迫使飼料價格上升，以維持飼料品質的穩定性。
    2.2 未來魚粉需求形勢
    從近幾年的歷史數據，我們可以看出中國在這十年的平均進口量約100萬噸，主要使用在特種水產和豬上。其次為歐洲，平均進口量為70萬噸的魚粉，主要養殖鮭魚。其他進口魚粉較多的地區為日本40萬噸、臺灣25萬噸、越南10萬噸。這可以說明，中國大陸對魚粉的需求是全世界最多的地區，中國也是養殖大國。（表二）

    由圖十可以看出全球魚粉產量趨于穩定，而中國魚粉需求在逐年增長。我國進口量從2000年只占世界產量的15%，到2009年進口量占世界產量的27%，成長了12%。預計中國未來魚粉的進口量將持續增長。（圖十）

    另外，從餅圖分析可知看出近三年秘魯和智利占中國進口量約80%，主要進口紅魚粉，是中國主要魚粉來源；而美國，新西蘭，俄羅斯占進口總量不到10%，主要進口白魚粉。這說明我國魚粉進口來源主要是秘魯與智利兩個國家。(圖十一)

    從以上數據，可以看出中國未來對魚粉的需求將逐年增長。
    2.3 未來采購建議
    總之，2011年國內魚粉市場不確定因素相對偏多，高價風險也繼續增加。在國內魚粉高價體系下，飼料企業需保持清醒的頭腦，采取少量多批的采購策略，以保證安全庫存水平為前提，關注信息動向，靈活調整采購與銷售計劃。
    魚粉價格高昂，使得飼料企業正在嘗試一些替代性原料以取代魚粉。目前為止，并未尋找到可替代魚粉的原料。若魚粉價格持續高位運行，飼料企業為了保證產品質量，將上調飼料價格，這將影響養殖戶的飼養效益，同時改變養殖模式，導致飼料消耗與需求下降，使魚粉消耗量逐漸減少。然而魚粉在水產飼料中的應用，是剛性需求。以蝦料為例，飼料配方變化的幅度不大，但也會嘗試部分使用替代性原料來降低成本。
    未來魚粉價格波動將不可預測，因此飼料企業應做好充分的準備，以便應付不確定因素的影響，以做好風險管控，實現安全收益、利潤最大化是企業的經營理想與目標，因此以下幾點建議可以提供參考：
    第一，使用創新的方法，做好庫存和成本管理，不僅對減少資金占用，降低資金成本有重要作用，也是控制價格波動風險的重要方法；
第二，注重原料品質。要生產質量可靠的產品，品質比價格更重要，因而在原料采購中要更加注重品質，將來高價的動物蛋白肯定是要以品質來定位；
    第三，控制采購節奏。買魚粉要看行情、看市場、看機遇，可以使飼料企業擁有更多的采購主動權，根據對未來的判斷來控制采購節奏，不僅減少了采購中的不確定性，也節約了資金成本；
    第四，建立采購風險的監控與管理系統，例如政策的風險、價格風險、匯率風險、資金的風險、運輸風險、合同履行風險、質量風險等等，都要分析并納入風險管理的系統之中，以做好未雨綢繆的準備。
3 總結
    首先，人類已經意識到資源的可貴，因此會更加重視并保護地球資源，我們有義務對海洋漁業資源進行合理的利用和保護，這才能使海洋漁業資源維持穩定。其次，從魚粉需求來看，水產飼料和豬飼料將繼續挑起大梁，決定未來魚粉的需求。再次，魚粉價格決定資源分配，未來魚粉分配將更傾向于高附加價值的養殖品種。（本刊原創稿件，轉載須注明出處，違者必究！）

水調歌頭

受秘魯連續禁捕，外盤供應形勢不佳，以及國內飼企節前備貨等多重因素影響，國內貿易商惜售及持貨集中，將集體推高2011年國內魚粉市場價
格。
但是根據消息，秘魯官方正進行評估，可能延長捕季時間至2月上旬，以減少禁捕帶來的損失。如果秘魯官方確定延長捕季時間，有望讓現行抬頭的魚粉價格進入一段盤整階段。當然另外也有一種說法是本捕季將近期提前在1月18日結束，直到今年四月份才解禁，也就是意味著本捕季只能完成不到30%配額，秘魯將向全球范圍供應的魚粉將比預計少30萬噸。如果是這樣，會嚴重影響中國上半年的魚粉供應， 會再次上演瘋狂的行情。因此近期秘魯海洋氣象和捕魚政策將對世界魚粉市場產生不可估量的作用，值得業內關注。（中國魚粉交易網  www.cfmet.com）

chenwendian

分析的很透徹啊